Statische drawdown: definitie
De statische drawdown is een verlieslimiet die één keer op het startsaldo van het account wordt berekend en nooit verschuift. Anders dan de trailing drawdown volgt hij de winsten niet naar boven.
Het is het meest overzichtelijke model van de sector, en veruit het comfortabelste om mee te werken.
Hoe hij werkt
De berekening wordt bij de aankoop vastgelegd en verandert daarna niet meer. Een account van $ 50.000 met een statische drawdown van 10% houdt gedurende zijn hele levensduur een ondergrens van $ 45.000, ongeacht de opgebouwde winst.
Die vastheid verandert de manier van traden. Je foutmarge krimpt niet wanneer je wint: ze groeit. Nadat je het account naar $ 55.000 hebt gebracht, heb je $ 10.000 marge tot de ondergrens, tegenover $ 5.000 bij de start. Een trailing drawdown zou precies het omgekeerde effect hebben.
Waarom hij zeldzamer is
Het statische model stelt de firm meer bloot. Een trader die winst opbouwt en die daarna volledig teruggeeft, kost haar meer dan een trader die vroeg door een trailing wordt uitgeschakeld. Daarom komt de statische variant vaker voor in het forexsegment dan op futures, waar trailing ruim overheerst.
Wanneer een firm beide aanbiedt, is de statische variant bijna altijd duurder, of gekoppeld aan een hoger winstdoel. Dat prijsverschil is doorgaans terecht: je koopt er een beperking mee die echt minder streng is.
Het punt om te controleren
Een statische drawdown kan toch op de equity worden berekend in plaats van op het saldo. In dat geval brengt een open positie met een ongerealiseerd verlies je dichter bij de ondergrens, ook zonder sluiting. Controleer dat precieze punt in de algemene voorwaarden: het is de enige nuance die een statische drawdown minder comfortabel kan maken dan hij lijkt.
Bijgewerkt op
Verwante termen
- Dagelijkse verlieslimiet (daily loss limit) De dagelijkse verlieslimiet is het maximale verlies dat op één handelsdag is toegestaan. Ze staat los van de totale drawdown, wordt elke dag gereset, en een overschrijding leidt afhankelijk van de firm tot opschorting van de dag of sluiting van het account.
- Drawdown De drawdown is het maximale verlies dat op een prop-firm-account is toegestaan voordat het wordt gesloten. Hij wordt uitgedrukt als percentage of vast bedrag, en berekend volgens drie modellen — statisch, end-of-day trailing of intraday trailing — met zeer verschillende gevolgen.
- Trailing drawdown De trailing drawdown is een verlieslimiet die de winsten van het account naar boven volgt: elke nieuwe top trekt de ondergrens op waaronder het account niet mag zakken. Hij bestaat in een end-of-day-versie en in een duidelijk strengere intraday-versie.