Naruszenie zasad (breach): definicja
Breach to naruszenie reguły ryzyka skutkujące sankcją na koncie. W zależności od firmy i danej reguły zawiesza dzień tradingowy, anuluje payout albo definitywnie zamyka konto.
Nie każdy breach jest taki sam, a różnica między kategoriami decyduje o przetrwaniu konta.
Breach twardy i miękki
Hard breach zamyka konto natychmiast i definitywnie. Niemal zawsze jest to sankcja za przekroczenie maksymalnego drawdownu. Nie ma możliwości kontynuacji: trzeba kupić nowe konto albo zapłacić za reset, jeśli firma go oferuje.
Soft breach jest odwracalny. Zazwyczaj zawiesza dzień tradingowy – pozycje zostają zamknięte, platforma blokuje się do następnego dnia – bez kończenia ewaluacji. Często jest to sankcja za przekroczenie limitu dziennego w firmach, które rozróżniają oba poziomy.
To rozróżnienie nie jest uniwersalne: niektóre firmy traktują przekroczenie limitu dziennego jako hard breach. Trzeba to sprawdzić wprost, bo całkowicie zmienia to koszt jednej złej sesji.
Naruszenia reguł niewyrażonych liczbowo
Trzecia kategoria nie dotyczy limitów straty, lecz metod: trading w objętym ograniczeniami oknie wokół publikacji danych, copy trading między kontami, używanie zakazanego robota, arbitraż opóźnień.
Takie naruszenia wychodzą na jaw najczęściej w momencie payoutu, podczas weryfikacji konta. Sankcja waha się od anulowania danych zysków do zamknięcia konta bez rekompensaty.
Martwy punkt
Breach może nastąpić przy ruchu, którego nawet nie zauważyłeś: luka na otwarciu, slippage podczas publikacji danych, niezrealizowana strata na pozycji trzymanej przez noc.
Dlatego zapasu względem progu nigdy nie należy liczyć na styk. Konto, które stale funkcjonuje kilkaset dolarów od swojego limitu, prędzej czy później przekroczy go przy nieprzewidywalnym zdarzeniu.
Zaktualizowano
Powiązane pojęcia
- Drawdown Drawdown to maksymalna dopuszczalna strata na koncie prop firmy przed jego zamknięciem. Wyraża się go w procentach lub stałej kwocie i liczy według trzech modeli – statycznego, trailingu na koniec dnia lub trailingu intraday – o bardzo różnych konsekwencjach.
- Dzienny limit straty Dzienny limit straty (daily loss limit) to maksymalna dopuszczalna strata w ciągu jednego dnia tradingowego. Odrębny od całkowitego drawdownu, resetuje się codziennie, a jego przekroczenie skutkuje, zależnie od firmy, zawieszeniem dnia lub zamknięciem konta.
- Equity Equity to wartość konta tradingowego łącznie z otwartymi pozycjami, w przeciwieństwie do salda, które uwzględnia tylko zamknięte transakcje. Większość prop firm liczy swoje limity ryzyka od equity.
- Payout Payout to faktyczna wypłata zysków sfinansowanego tradera. Następuje w cyklu właściwym dla każdej firmy, po upływie minimalnego czasu od otwarcia konta i często dopiero powyżej kwoty minimalnej.
- Stop out Stop out to automatyczne zamknięcie pozycji przez platformę po osiągnięciu progu straty. Na koncie prop firmy zwykle pokrywa się z maksymalnym drawdownem i kończy istnienie konta.