Цель по прибыли (profit target): определение
Цель по прибыли — прибыль, которую трейдер должен получить, чтобы пройти этап оценки. Она выражается в процентах от номинального капитала, обычно от 6 до 10 % на первой фазе, и часто уменьшается вдвое на второй.
Это заявленная цель challenge и, как ни парадоксально, редко то, из-за чего проваливаются.
Порядок величин
На forex первая фаза чаще всего требует 8–10 %, вторая — 4–5 %. На фьючерсах нормой считаются около 6 % в одну фазу. Трёхэтапные программы дробят усилия, иногда требуя всего 3 % на ступень.
Эти цифры нужно рассматривать в сопоставлении с допустимым drawdown. Цель в 10 % при drawdown 10 % требует соотношения прибыли к риску 1:1 на всём пути — это непросто. Та же цель при drawdown 5 % требует вдвое большей точности. Реальную сложность измеряет соотношение этих двух цифр, а не одна лишь цель.
Цель и размер счёта
Поскольку цель пропорциональна, на крупном счёте она не становится сложнее: 10 % остаются 10 %. Зато абсолютный drawdown тоже растёт, что механически даёт больше запаса в денежном выражении. Это одна из причин, по которым опытные трейдеры редко выбирают самые маленькие размеры, где малейшая неправильно рассчитанная позиция съедает значительную часть запаса.
Что может поднять цель
Некоторые firms применяют менее известный механизм: нарушение правила консистентности не приводит к провалу счёта, но пересчитывает цель в сторону повышения. Трейдер, получивший основную часть прибыли за один день, может увидеть, как его цель отдаляется вместо того, чтобы засчитать этап. Проверьте точную формулу этого пересчёта до покупки.
Обновлено
Связанные термины
- Challenge Challenge — платная оценка, которую предлагает prop firm. Трейдер должен достичь цели по прибыли, не нарушив установленных лимитов убытка, на симулированном счёте. Успешное прохождение открывает доступ к финансируемому счёту.
- Drawdown Drawdown — максимально допустимый убыток на счёте prop firm до его закрытия. Он выражается в процентах или фиксированной сумме и рассчитывается по одной из трёх моделей — статической, trailing на конец дня или внутридневной trailing — с очень разными последствиями.
- Минимум торговых дней Минимальное количество торговых дней обязывает провести определённое число активных сессий, прежде чем этап будет засчитан. Обычно это от 1 до 5 дней; правило отсекает прохождения, достигнутые одной позицией.
- Правило консистентности (consistency rule) Правило консистентности ограничивает долю, которую один день может составлять в общей прибыли. Порог — от 15 до 50 % в зависимости от firm; чаще всего правило блокирует вывод средств, а не приводит к провалу challenge.